Due diligence
Nasza firma specjalizuje się w wykonywaniu due diligence inwestycji w zakresie Technical Due Diligence (Audyt techniczny due dilligence).
Przeprowadziliśmy już ponad 300 audytów dla naszych Klientów i Inwestorów, które pomogły im podjąć właściwe decyzje finansowe
Mamy 30+ lat doświadczenia w zakresie kompleksowych analiz inwestycji
Co to jest badanie
Due diligence?
Due Diligence znaczy dosłownie „należyta staranność”. Badanie due dilligence (określane krótko również jako „DD”) jest analizą ryzyka, w ramach której inwestycję bada się całościowo, szczególnie w odniesieniu do stosunków prawnych, podatkowych i gospodarczych, w celu odkrycia istotnych ryzyk, zidentyfikowania potencjału optymalizacji i wypracowania odpowiedniej struktury transakcji. Wyniki badania due dilligence są zapisywane w raporcie due dilligence („raport DD”). Strony zaangażowane w zbliżającą się transakcję mogą wykorzystać raport DD i zawarte w nim rekomendacje działań do podjęcia uzasadnionej decyzji za lub przeciw nabyciu gruntu i realizacji inwestycji bądź jej zaniechania.
Co jest sprawdzane w ramach audytu technicznego Due diligence?
Badanie Audyt Techniczny „Due Diligence” to proces badania, analizowania i odkrywania, w którym potencjalny nabywca, najemca lub strona finansująca nieruchomość zbiera informacje o jej stanie technicznym.
W przypadku nieruchomości niezabudowanej audyt obejmuje wszystkie aspekty, ograniczenia, wymagania wynikające z jej lokalizacji.
Korzyści płynące z Audytu Technicznego „Due Diligence” to:
- Wiedza o istniejących uwarunkowaniach lokalizacyjnych w tym planistycznych, środowiskowych, glebowych, gruntowych, komunikacyjnych, infrastrukturalnych, społecznych
- poznanie stanu technicznego i projektu nieruchomości, poprzez dokładne zbadanie
wszystkich dostępnych dokumentów dotyczących budowy i funkcjonowania nieruchomości, w tym zidentyfikowanie usterek, złego wykonania i możliwości optymalizacji, - ustalenie przydatności nieruchomości do planowanego sposobu użytkowania,
- poznanie poziomu przyszłych kosztów i innych zobowiązań,
- zapewnienie solidnej podstawy do negocjacji cenowych i alokacji ryzyk
Red Flag czy Full Scope Due Diligence?
Poznaj różnice między rodzajami badań prowadzonymi przez nasze biuro
Full Scope Due Diligence
Na podstawie zakresu badania due diligence można dokonać rozróżnienia między „Full Scope Due Diligence“, czyli badaniem w pełnym zakresie, a badaniem „Red Flag Due Diligence“.
Red Flag Due Diligence
koncentruje się na zidentyfikowaniu czynników mogących wpłynąć na zerwanie transakcji. Rezygnuje się przy tym ze szczegółowej, opisowej prezentacji struktury. Badanie Red Flag Due Diligence jest szczególnie przydatne w sytuacji, gdy (na przykład ze względów czasowych) należy zrezygnować z badania due dilligence w pełnym zakresie (Full Scope).
Kombinacja modeli badań
Możliwe są oczywiście również kombinacje obu modeli. Przykładowo poszczególne obszary mogą zostać opracowane bardziej szczegółowo, ponieważ wydaje się to wskazane ze względu na ich szczególne znaczenie w konkretnym przypadku lub jeżeli istnieją już oznaki szczególnych ryzyk.
Podobnie ze względu na efektywność i koszty wskazane może być rozpoczęcie badania od Red Flag Due Diligence. Jeżeli nie ujawnią się czynniki mogące wpłynąć na zerwanie transakcji (Deal Breaker), a decyzja o nabyciu umacnia się, można przejść do badania Full Scope Due Diligence.
Jak przebiega badanie due diligence
Przebieg badania due diligence zależy od tego, czy jest zlecane przez nabywcę zbywcę jak również od zakresu badania. Proces ten można jednak ogólnie opisać w następujący sposób:
- Zaangażowanie naszej firmy i określenia zakresu inwestycji oraz zakresu audytu
- Podpisanie umowy o poufności
- Przystąpienie do sporządzania due dilligence
a). zorganizowanie dostępu do nieruchomości dla całego zespołu,
b). uzyskanie kompletnej dokumentacji niezbędnej do przeprowadzenia audytu,
c). identyfikowanie i przekazywanie klientowi informacji o wszelkich kwestiach technicznych mogących przesądzić o odstąpieniu od transakcji (ang. „deal breakers”), natychmiast po ich zidentyfikowaniu
d). ocena i przedstawienie komentarzy do wersji roboczej i końcowej raportu. - Przygotowanie raportu DD, przekazanie, omówienie wyników i rekomendacji
Dlaczego niezbędne jest przeprowadzenie badania Due diligence?
przeprowadzenie badania Due diligence ma wiele zalet
Zapewnia ono transparentny przegląd inwestycji w tym jej mocnych i słabych stron oraz ryzyk. Pozwala to na optymalne zaprojektowanie umowy dostosowanej do indywidualnego przypadku, co znacznie zmniejsza istniejące ryzyka. Due diligence stanowi również podstawę do wyliczenia i (ostatecznego) ustalenia ceny zakupu. Dzięki temu zapobiega zakupowi „kota w worku”. Dodatkowo audyt due dilligence pomoże naszym Klientom wynegocjować cenę zakupu wskazując na niezbędne do poniesienia nakłady na brakującą infrastrukturę , opłaty administracyjne bądź dodatkowe proceduralne koszty (badania archeologiczne, opłaty za wyłączeni gruntów z produkcji rolnej, konieczność wykonania dodatkowych ekspertyz i uzgodnień)
Wsparcie w przeprowadzeniu badania Due Diligence
Chętnie udzielimy Państwu wsparcia w przeprowadzeniu badania due diligence, zarówno z punktu widzenia nabywcy, jak i zbywcy, a także przy późniejszym sporządzeniu umowy. Począwszy od sporządzenia umowy o poufności, poprzez przygotowanie informacji o badaniu due diligence, samo badanie i analizę jego wyników, wyjaśnienie w ramach osobistej konsultacji potencjalnych ryzyk aż po sporządzenie odpowiedniej umowy – z przyjemnością pomożemy Państwu, służąc naszą wiedzą i długoletnim doświadczeniem. W celu uzyskania indywidualnej porady dotyczącej badania due diligence prosimy o bezpośredni kontakt |